11月24日晚间，*ST建峰发布重大资产出售及发行股份购买资产草案，根据草案内容，*ST建峰向化医集团、深圳茂业等22名重庆医药股东非公开发行股份购买其合计持有的重庆医药96.59%股份。本次交易的拟购买资产的最终交易作价约为66.97亿元，发行股数约为11.3亿股，发行价格定为5.93元/股。

在2016年末发布此次资产重组草案，对于建峰化工和重庆医药两家公司来说，都有着极其重要的战略影响和现实意义。

*ST建峰实现保壳 维护全体股东权益

目前中国的经济现状正处于传统制造业正在经历转型期， 大部分传统制造企业都受到了产能过剩、市场竞争加剧和全球经济发展不稳定等因素的冲击。发展缓慢。

2010年8月，根据国务院在《国务院关于促进企业兼并重组的意见》中指出，强调资本配置效率，要求以管资本为推动国有资本合理流动优化配置，优化国有资本布局结构，提升国有企业自主创新能力，加快国有企业转型升级。

据了解，通过本次交易，*ST建峰将盈利较弱的化工资产置出，借助集团力量实现与重庆医药的战略重组，全面转型医药流通行业，“保壳”的同时实现从 “红海”到 “蓝海”的历史性跨越，也预示着公司战略转型升级拉开大幕，同时也将保护上市公司全体股东、尤其是中小股东的利益，显示出一家国企应有的责任担当。

重庆医药实现上市 踏足资本市场平台

本次重组标的重庆医药主营业务为药品、医疗器械的批发和零售，是西部地区主要的医药商业公司之一。根据草案内容，重庆医药承诺公司2016至2018年度净利润为44,994.18万元、54,926.15万元及61,994.78万元。呈现逐年递增态势。

重庆医药对于自身的盈利能力的信心，是基于对行业基本面的深度剖析。从宏观的角度来说，国内人口趋势承老龄化和城镇化，药品需求量提升将推动行业发展；两票制推动行业集中度持续提升，利好区域性龙头企业；政策驱动行业创新，加速企业由配送转型为医药供应链服务商，提升行业盈利能力。从微观的角度来说，公司属于区域分销龙头企业，客户网络已涵盖重庆地区几乎全部二级及以上医疗机构，区域优势明显；以2015年重庆医药财报数据为例，收入165亿元，净利润3.8亿元，净利润率水平高于行业平均；但与上市公司的净利润率水平相比仍处于中位数水平，未来提升空间巨大。

据了解，重庆医药作为医药流通领域区域龙头企业，尽管已经取得了较好的区域市场占有率，但是，作为非上市公司在融资功能、管理规范性及品牌影响力都与上市公司存在一定差距，通过此次交易，重庆医药将实现与资本市场的对接，将大大提升自身盈利能力及可持续发展能力。

本次*ST建峰重组重庆医药将有助于提高国有资产证券化水平，进一步提升国有资产的运作效率，在保全上市公司平台的同时，也为重庆医药的未来长远发展奠定了坚实基础，将有效夯实其区域性医药流通龙头的行业地位。这一并购方案，对交易双方来说是一次双赢的合作，也是顺应国家深化国企改革、优化国有资产配置的重要尝试，意义重大！